Autoridad de Servicios Financieros

Autoridad de Servicios Financieros
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Descripci??n de la agencia
Formado	12 2001
Jurisdicci??n	Reino Unido
Sede	Londres , Reino Unido
Empleados	2800
Agencia ejecutiva	Adair Turner, Presidente
Sitio web
http://www.fsa.gov.uk

La Autoridad de Servicios Financieros ("FSA") es un organismo no gubernamental independiente, ??rgano cuasi-judicial y una compa????a limitada por garant??a que regula la industria de los servicios financieros en el Reino Unido . Su consejo es nombrado por el Tesoro. Su oficina principal se basa en Canary Wharf, Londres , con otra oficina en Edimburgo . Cuando act??a como la autoridad competente para la cotizaci??n de las acciones en bolsa, que se conoce como la UK Listing Authority (UKLA), y mantiene la Lista oficial.

Presidente y CEO de la FSA son Lord Turner de Ecchinswell y Hector Sants.

El 16 de junio de 2010, el Ministro de Hacienda, George Osborne, ha anunciado planes para abolir la FSA y separar sus responsabilidades entre una serie de nuevas agencias y el Banco de Inglaterra.

25 The North Colonnade

Historia

Entrada principal - 25 North Colonnade ( Canary Wharf, Londres) - edificio FSA

La FSA tiene la forma jur??dica de sociedad limitada por garant??a (n??mero 01920623). Fue constituida el 7 de junio de 1985, bajo el nombre de La Junta de Valores y Investments Ltd ("SIB") a instancias del Reino Unido Ministro de Hacienda, que es el ??nico miembro de la empresa y que delega determinadas competencias normativas legales en virtud de la entonces Ley de servicios financieros de 1986. Despu??s de una serie de esc??ndalos en la d??cada de 1990 que culminaron con el colapso de Barings Bank, hab??a un deseo de poner fin a la autorregulaci??n de la industria de servicios financieros y consolidar las responsabilidades de regulaci??n que se hab??a dividido entre m??ltiples reguladores. La SIB revocado el reconocimiento de la Asociaci??n de Intermediarios, Administradores y Operadores de Regulaci??n Financiera ( FIMBRA ) como de autorregulaci??n de la Organizaci??n (SRO) en junio de 1994, con un per??odo de reducci??n paulatina de transici??n para garantizar la continuidad de la regulaci??n, mientras que los miembros se trasladaron al Personal Autoridad de Inversiones (PIA), que a su vez fue subsumido.

La Junta de Valores e Inversiones cambi?? su nombre a la Autoridad de Servicios Financieros el 28 de octubre de 1997 y que ahora ejerce facultades legales que le atribuyen los del Markets Act 2000, que sustituy?? a la legislaci??n anterior y que entr?? en vigor el 1 de diciembre de 2001. Adem??s de regular los bancos, compa????as de seguros y asesores financieros, la FSA ha regulado negocio hipotecario del 31 de octubre de 2004 y de seguros generales (excluidos los seguros de viaje y Servicios Financieros ) intermediarios del 14 de enero de 2005.

Objetivos estatutarios

La Ley de Servicios y Mercados Financieros impuso cuatro objetivos estatutarios sobre la FSA:

• la confianza del mercado: mantener la confianza en el sistema financiero
• conciencia p??blica: promover la comprensi??n p??blica del sistema financiero;
• protecci??n de los consumidores: asegurar el nivel adecuado de protecci??n de los consumidores; y
• la reducci??n de la delincuencia financiera: reducir el grado en que es posible que una actividad empresarial realizada por un sujeto obligado a utilizar para un prop??sito relacionado con los delitos financieros

Principios reguladores

Los objetivos estatutarios son apoyados por un conjunto de principios de buena regulaci??n que la FSA debe tener en cuenta cuando el desempe??o de sus funciones. Estos son:

• eficiencia y econom??a: la necesidad de utilizar sus recursos de la manera m??s eficiente y econ??mica.
• papel de la gesti??n: la alta direcci??n de una empresa es responsable de sus actividades y de asegurar que su empresa cumple con los requisitos reglamentarios. Este principio est?? dise??ado para proteger contra la intrusi??n innecesaria por la FSA en el negocio de las empresas y la obliga a mantener los altos directivos responsables de la gesti??n de riesgos y los controles en las empresas. En consecuencia, las empresas deben tener un cuidado razonable para que quede claro qui??n tiene qu?? responsabilidad y para asegurar que los asuntos de la empresa pueden ser monitoreados y controlados adecuadamente.
• proporcionalidad: Las restricciones de la FSA impone a la industria deben ser proporcionales a los beneficios que se esperan como resultado de esas restricciones. Al hacer juicios en esta ??rea, la FSA tiene en cuenta los costos para las empresas y los consumidores. Una de las principales t??cnicas que utilizan es el an??lisis costo-beneficio de los requisitos normativos propuestos. Se muestra este enfoque, en particular, en los diferentes requerimientos regulatorios aplicados a los mercados mayoristas y minoristas.
• la innovaci??n: La conveniencia de facilitar la innovaci??n en el marco de las actividades reguladas. Por ejemplo, lo que permite margen para diferentes medios de cumplimiento a fin de no limitar indebidamente los participantes del mercado de lanzamiento de nuevos productos y servicios financieros.
• car??cter internacional: Incluyendo la conveniencia de mantener la posici??n competitiva del Reino Unido. La FSA tiene en cuenta los aspectos internacionales de mucho negocio financiero y la posici??n competitiva del Reino Unido. Esto implica cooperar con reguladores extranjeros, tanto para acordar las normas internacionales y para supervisar las empresas y los mercados globales con eficacia.
• la competencia: La necesidad de reducir al m??nimo los efectos negativos sobre la competencia que puedan derivarse de las actividades de la FSA y la conveniencia de facilitar la competencia entre las empresas que regula. Esto cubre evitando barreras reglamentarias innecesarias a la entrada o expansi??n de negocios. Consideraciones sobre la competencia y la innovaci??n juegan un papel clave en la relaci??n costo-beneficio de trabajo de an??lisis de la FSA. En virtud de la Ley de Mercados y Servicios Financieros, el Tesoro, la Oficina de Comercio Justo y de la Comisi??n de la Competencia todos tienen un papel que desempe??ar en la revisi??n del impacto de las normas y pr??cticas de la FSA sobre la competencia.

Rendici??n de cuentas y gesti??n

La FSA es responsable ante los Ministros del Tesoro, ya trav??s de ellos al Parlamento. Es funcionalmente independientes de Gobierno y est?? financiado en su totalidad por las empresas que regula a trav??s de multas, tasas y grav??menes obligatorios. Su Directorio est?? compuesto por un Presidente, un Consejero Delegado, un Director de operaciones, dos Directores Generales, y 9 directores no ejecutivos (incluyendo un miembro no ejecutivo principal, el Vicepresidente) seleccionado por, y sujetos a remoci??n por, Tesoro de Su Majestad. Entre estos, el vicegobernador de Estabilidad Financiera del Banco de Inglaterra es un ' miembro de la Junta de oficio '. Esta Junta decide sobre la pol??tica general de las decisiones y la gesti??n del personal, bajo la responsabilidad del Ejecutivo en el d??a a d??a. Este se divide en tres secciones, cada una a cargo de un director general y que tienen la responsabilidad de uno de los siguientes sectores: mercados al por menor, los mercados mayoristas e institucionales, y servicios de regulaci??n.

Sus decisiones regulatorias pueden ser apeladas ante el Servicios Financieros y Mercados Tribunal.

Ministerio de Hacienda decide el alcance de las actividades que deben ser reguladas, pero es por la FSA para decidir qu?? forma el r??gimen de regulaci??n deber??a tener en relaci??n a las actividades particulares.

La FSA tambi??n se proporciona asesoramiento sobre los intereses y preocupaciones de los consumidores por el Panel de Consumidores de Servicios Financieros. Este panel se describe como "una voz independiente para los consumidores de servicios financieros". Los miembros del panel son designados y pueden ser despedidos por la FSA y correos electr??nicos a ellos se dirigen al personal de la FSA. El Panel de Consumidores de Servicios Financieros no se ocupar?? de quejas de los consumidores individuales.

Los consumidores minoristas

La FSA tiene una prioridad de hacer que los mercados al por menor de productos y servicios financieros de trabajo de manera m??s eficaz, y as?? ayudar a los consumidores minoristas para conseguir un trato justo. Durante varios a??os, la FSA ha desarrollado trabajos para elevar los niveles de confianza y la capacidad de los consumidores. Desde 2004, este trabajo se describe como una estrategia nacional en la construcci??n capacidad financiera en el Reino Unido. Este programa es comparable a las estrategias de educaci??n y alfabetizaci??n financiera en otros Pa??ses de la OCDE, entre ellos Estados Unidos.

En junio de 2006, la FSA cre?? su programa Opina Distribuci??n Minorista (RDR) para ayudar a mejorar la confianza del consumidor en el mercado de inversi??n minorista. Con este fin, RDR apoya la educaci??n clara de los consumidores acerca de los diferentes tipos de servicios disponibles, la mejora de los est??ndares profesionales de la industria, y pr??cticas claras y justas en la remuneraci??n de asesoramiento financiero. El RDR tiene un objetivo para la aplicaci??n plena, de 31 de diciembre de 2012.

2009 regulaciones

Regulaciones importantes se introdujeron en 2009.

El Reglamento de Servicios de Pago 2009 entraron en vigor el 1 de noviembre de 2009 y cambiaron la responsabilidad a los bancos para demostrar negligencia por parte del titular de d??bito y tarjetas de cr??dito en los casos de pagos en disputa .. La FSA dijo que "es para el banco, cooperativa de vivienda o tarjeta de cr??dito de la empresa para demostrar que la transacci??n fue hecha por usted, y no hubo ruptura de procedimientos o dificultad t??cnica" antes de rechazar la responsabilidad.

En la misma fecha la Conducta R??gimen Bancario comenz??. Se aplica a la actividad regulada de aceptar dep??sitos, y reemplaza los aspectos no financieros de la C??digo Bancario y Negocio C??digo Bancario (c??digos de propiedad de la industria que fueron supervisadas por el Consejo de Normas de c??digos bancarios).

Tablero

Lord Turner, presidente de la Autoridad de Servicios Financieros.

La FSA est?? gobernada por un Consejo nombrado por Tesoro de Su Majestad.

• Adair Turner - Presidente
• Vicepresidente - vacante, tras la renuncia de Sir James Crosby
• Hector Sants - El presidente ejecutivo, ex CEO de EMEA Cr??dito Suisse First Boston
• Jon Pain - Director General de la Unidad de Negocio de Supervisi??n, la FSA
• A Sally Dewar - Director General de la Unidad de Negocio de Riesgo, la FSA
• David Kenmir - Director de Operaciones, la FSA
• Carolyn Fairbairn - no ejecutivo miembro del Consejo de la FSA, Director de Estrategia y Desarrollo de ITV plc
• Peter Fisher - no ejecutivo miembro del Consejo de la FSA, director general de BlackRock
• Brian Flanagan - miembro no ejecutivo Junta FSA, ex vicepresidente de Marte Inc
• Karin Forseke - Consejo de la FSA no ejecutivo, ex CEO de Carnegie Investment Bank AB
• Se??or John Gieve - no ejecutivo miembro del Consejo de la FSA, Vicegobernador de Estabilidad Financiera del Banco de Inglaterra
• Profesor David Miles - miembro no ejecutivo Junta FSA, director general y consejero UK economista de Morgan Stanley
• Michael Slack - Consejo de la FSA no ejecutivo, Director de la Asociaci??n de Corredores de Seguros brit??nicos
• Hugh Stevenson - no ejecutivo miembro del Consejo de la FSA, Presidente del Fiduciario FSA Plan de Pensiones Ltd

Actividades reguladas

Las empresas que participan en cualquiera de las siguientes actividades deben ser reguladas por la FSA.

• Aceptando dep??sitos
• Emitir dinero electr??nico
• Efectuar o la realizaci??n de contratos de seguros como directora
• Negociaci??n de las inversiones (como director o agente)
• Arreglar ofertas en inversiones
• Arreglar regulada contratos hipotecarios
• Arreglar planes de reversi??n casa regulados
• Arreglar los planes de compra de casa regulados
• Gerente inversiones
• Asistencia en la gesti??n y ejecuci??n de un contrato de seguro
• Salvaguardar y administrar inversiones
• El env??o de instrucciones desmaterializados
• Establecer etc instituciones de inversi??n colectiva
• Establecer etc personal los planes de pensiones
• Establecer etc los planes de pensiones de los interesados
• Asesoramiento en inversiones
• Asesoramiento en contratos hipotecarios regulados
• Asesoramiento en planes de reversi??n casa regulados
• Asesoramiento sobre los planes de compra de casa regulados
• De Lloyd actividades de mercado
• Celebrar y administrar un plan de funeral
• Celebrar y administrar un contrato hipotecario regulado
• Celebrar y administrar un plan de reversi??n de casa
• Celebrar y administrar un plan de compra de vivienda
• Estar de acuerdo en hacer la mayor parte de las actividades anteriores

Desde enero 14 de 2005 La FSA (Financial Services Authority) tambi??n se han de regular la industria del motor, en su caso los productos de seguros se han vendido en conjunto con la compra del veh??culo. Dicho Reglamento, que abarca unos 5.000 concesionarios de motor se ha centrado en gran medida de "Clientes tratar con equidad" de la FSA principios que deben ser representativas del estilo de negociaci??n Distribuidores Motor.

Las acciones relacionadas con la crisis de 2007-2009 cr??dito

La FSA ha estado en manos de algunos observadores a ser d??bil e inactivo en permitir que la banca irresponsable para precipitar la crisis crediticia que comenz?? en 2007, y que ha supuesto la reducci??n del mercado inmobiliario del Reino Unido, el aumento del desempleo (especialmente en los sectores financiero y de la construcci??n) , la adquisici??n p??blica de Northern Rock a mediados de febrero de 2008, y la adquisici??n de HBOS por Lloyds TSB. El 18 de septiembre de 2008, la FSA anunci?? la prohibici??n de la venta en corto para reducir la volatilidad en los mercados dif??ciles duraci??n hasta el 16 de enero, 2009.

Ciertamente, la implementaci??n de la FSA de requisitos de capital para los bancos ha sido laxa en relaci??n con otros pa??ses. Por ejemplo, se ha informado de que Australia de Commonwealth Bank se mide como tener 7.6% Tier 1 capital bajo las reglas de la Autoridad Australiana de Prudential Reglamento, pero esto se mide como el 10,1% si el banco estaba bajo la jurisdicci??n de la FSA.

En marzo de 2009, Lord Turner public?? una revisi??n de la regulaci??n de la crisis financiera global. La revisi??n reconoce ampliamente que la regulaci??n "toque ligero" ha fracasado y que la FSA deber??a concentrarse en la regulaci??n macroecon??mica, as?? como examinar las distintas empresas. La revisi??n tambi??n propone la regulaci??n transfronteriza de los bancos. No hay m??s promesas para mejorar la protecci??n de los consumidores o de intervenir directamente en contra de las instituciones financieras que tratan a sus clientes mal. Al parecer, la opini??n fue recibida con alivio generalizado en la ciudad de Londres, donde las empresas tem??an una "revoluci??n" en la forma en que ser??an regulados.

Cr??tica

La FSA rara vez toma en casos de implicaci??n m??s amplios. Por ejemplo, miles de consumidores se han quejado de que el Financial Ombudsman Service sobre los seguros de protecci??n de pagos (PPI) y los gastos bancarios. Sin embargo, a pesar de la determinaci??n de que hab??a un problema en la venta de PPI, la FSA ha tomado medidas efectivas en contra de muy pocas empresas en el caso de PPI y era la Office of Fair Trading (OFT), que finalmente asumi?? el papel implicaciones m??s amplias en el caso de los gastos bancarios. La FSA y el FOS han personal colocado dentro de su co-organizaci??n con el fin de asesorar en temas de implicaci??n m??s amplios. Es sorprendente lugar, por tanto, que tan poco acci??n ha tenido.

La FSA en un informe interno en el manejo de la quiebra de la confianza de los clientes del Northern Rock Plc se describen como inadecuada. Se informa que a fin de evitar tal situaci??n se repita, la FSA est?? considerando permitir un banco para retrasar revelando al p??blico cuando se pone en dificultades financieras.

La FSA fue criticado en el informe final de investigaci??n del Parlamento Europeo sobre la Crisis de Equitable Life Assurance Society. Se inform?? ampliamente que la investigaci??n del Defensor del Pueblo de la tan esperada en el manejo del gobierno de Equitable Life es igualmente mordaz de la manipulaci??n de la FSA de este caso

La FSA ignor?? las se??ales de advertencia de la sociedad edificio Northern Rock y continu?? permitiendo que el banco opere sin un programa de mitigaci??n de riesgo para meses antes del colapso del banco.

La FSA ha sido criticado por algunos dentro de la Comunidad IFA para aumentar las cuotas cobradas a las empresas como para la aplicaci??n retroactiva percibido de las normas actuales a las pr??cticas comerciales hist??ricos.

Regulaci??n FSA tambi??n es a menudo considerado como m??s reactiva que proactiva. En 2004-05 la FSA ha participado activamente en las medidas en??rgicas contra las empresas de asesoramiento financiero que estuvieron involucrados en la venta de fondos de inversi??n dividida capitalizaci??n y bonos precipicio, con cierto ??xito en la restauraci??n de la confianza del p??blico .. Sin embargo, a pesar de que criticaban fuertemente las sociedades de inversi??n split-cap , en 2007, de repente abandon?? su investigaci??n. Donde ha sido m??s bien pobre en su ??mbito de competencias es en la identificaci??n activa y la investigaci??n de posibles problemas futuros de preocupaci??n y abordarlas en consecuencia.

Tambi??n ha habido algunas preguntas planteadas acerca de la competencia del personal de la FSA.

La composici??n del consejo FSA parece consistir principalmente por representantes de la industria de servicios financieros y de funcionarios de carrera. No hay representantes de grupos de consumidores. A medida que la FSA fue creada como resultado de las cr??ticas a la naturaleza auto-regulaci??n de la industria de servicios financieros, que tiene una autoridad independiente atendido principalmente por miembros de la misma industria podr??a ser percibido como no proporcionar ninguna ventaja adicional a los consumidores.

Aunque una de las responsabilidades fundamentales de la FSA es la protecci??n de los consumidores, la FSA ha estado activo en tratar de garantizar el anonimato de las empresas cuando han estado involucrados en la actividad misselling, prefiriendo estar del lado de las empresas que han sido declarados culpables en lugar de los consumidores.

Esto es m??s evidente se ve en el caso conocido como el LAUTRO 19, donde la FSA identific?? 19 aseguradoras que hab??an violado sus garant??as contractuales mediante el uso de cargos incorrectos para calcular las primas de los seguros de ahorro hipotecario. Este error de c??lculo llev?? al perjuicio para el consumidor masivo, as?? como vastas y no cuantificables costos por los asesores que, sin saberlo, venden estos productos. La FSA ha negado a nombrar p??blicamente a las compa????as miscreant y ha gastado 100,000 libras en honorarios legales para baulk los esfuerzos del Comisionado de Informaci??n que se hab??a concluido que nombrar las empresas estar??a en el inter??s p??blico.

Se anunci?? en noviembre de 2008, que a pesar de los fracasos de auto-reconocido por la FSA para regular efectivamente la industria de servicios financieros, el personal FSA recibir??a bonificaciones. El 31 de mayo de 2008, The Times confirm?? que el personal de la FSA hab??a recibido 20 millones de libras en bonos para 2008/09, un aumento del 40% respecto al a??o anterior.

El 11 de febrero de 2009, el vicepresidente de la FSA, Sir James Crosby dimiti?? despu??s de que se revel?? que hab??a disparado un denunciante, Paul Moore, que hab??a advertido de las pr??cticas de pr??stamos peligrosos en HBOS cuando ??l hab??a estado a cargo de la regulaci??n del riesgo.

Se??or Adair Turner, presidente actual de la FSA, defendi?? la actuaci??n del regulador en la BBC 's Andrew Marr espect??culo el 13 de febrero de 2009. Sus comentarios fueron que otros organismos reguladores de todo el mundo, que ten??an una variedad de diferentes estructuras y que se perciben ya sea como toque pesado o ligero toque tambi??n fallaron en predecir el colapso econ??mico. En l??nea con los otros reguladores, la FSA no hab??a podido intelectualmente por centrarse demasiado en los procesos y procedimientos en lugar de mirar el panorama econ??mico m??s grande. En respuesta de por qu?? Sir James Crosby hab??a sido nombrado vicepresidente cuando su banco HBOS se hab??a destacado por la FSA como el uso de pr??cticas de pr??stamos riesgosos, Lord Turner dijo que ten??an archivos en casi todas las instituciones financieras que indica un grado de riesgo.

Turner se enfrent?? a m??s cr??ticas por parte de la Comit?? Selecto del Tesoro el 25 de febrero de 2009, sobre todo por los fracasos de detectar o actuar sobre pr??stamos imprudentes por los bancos antes de que ocurriera la crisis de 2008. Atribuy?? gran parte de la culpa a los pol??ticos a la hora de presionar a la FSA en la regulaci??n "toque ligero".

El 17 de abril de 2009, un denunciante (ex empleado FSA) aleg?? que la FSA hab??a hecho la vista gorda a la explosi??n de las compras de pr??stamos de toda la venta adquiridos por las diferentes sociedades de construcci??n del Reino Unido a partir de 2005. La FSA ha negado las acusaciones - ". Esta no es la denuncia de irregularidades, es tinta verde Las acusaciones son un f??rrago de mentiras, distorsiones y verdades a medias hechas por un ex empleado descontento que, obviamente, tiene claramente un inter??s personal", dijo un portavoz. "Es no pinta un cuadro realista de nuestra supervisi??n de las sociedades de construcci??n."

Regulaci??n basada en principios M??s

Hubo sugerencias de que la FSA ahoga la industria de servicios financieros del Reino Unido a trav??s de la regulaci??n excesiva, a ra??z de una carta filtrada del primer ministro , Tony Blair, durante el a??o 2005. Este incidente llev?? Callum McCarthy, a continuaci??n, el presidente ejecutivo de la FSA, para escribir formalmente al Primer Ministro pidiendo ??l ya sea a explicar sus opiniones o retraer ellos.

Las cr??ticas del primer ministro eran vistos como particularmente sorprendente, ya que la marca de la FSA de la regulaci??n financiera luz-touch ha sido t??picamente popular entre los bancos y las instituciones financieras en comparaci??n con la regulaci??n basado en normas m??s prescriptivo empleado por los EE.UU. La Comisi??n de Valores y de otros reguladores europeos; por el contrario, la mayor??a de las cr??ticas de la FSA acusan de instigar una "carrera hacia el fondo" de regulaci??n destinada a atraer empresas extranjeras a expensas de la protecci??n del consumidor.

. La FSA responde que su alejamiento de regulaci??n basado en normas hacia una mayor regulaci??n basada en principios, lejos de debilitar sus objetivos de protecci??n del consumidor, de hecho, puede fortalecerlos: "Nuestros principios son normas Podemos adoptar medidas de ejecuci??n sobre la base de ellos; ya lo hemos hecho, y tenemos la intenci??n cada vez m??s a hacerlo cuando es apropiado hacerlo ". A modo de ejemplo, la acci??n de cumplimiento tomada a finales de 2006 contra las empresas abusivas de venta los seguros de protecci??n de pagos se basa en su violaci??n de principio seis de Principios de la FSA para los negocios, en lugar de requerir el uso de la clase de reglamentos t??cnicos complejos que muchos de los servicios financieros encuentran gravosa.

Casos de ejecuci??n

La FSA ha sido atacado por su programa de aplicaci??n supuestamente d??bil. Por ejemplo, mientras FSMA proh??be uso de informaci??n privilegiada, la FSA s??lo ha procesado con ??xito dos casos operaciones con informaci??n privilegiada, los dos acusados que implican que no negaron los cargos. Del mismo modo, desde 2001, la FSA ha buscado s??lo multas de informaci??n privilegiada en ocho ocasiones contra personas y empresas que regula, a pesar de los propios estudios de la FSA indican que los movimientos de precios inexplicables ocurren antes de alrededor del 25 por ciento de todo el Reino Unido anuncios de fusiones corporativas. Despu??s del esc??ndalo de abuso de HBOS Insider, La FSA inform?? diputados el 6 de mayo de 2008 que planeaban acabar con el abuso en el interior de manera m??s eficaz y que los resultados de sus esfuerzos ser??an vistos en 2008/09 El 22 de junio, el Daily Telegraph inform?? que el FSA hab??a envuelto su caso en informaci??n privilegiada HBOS y ser??a tomado ninguna acci??n. El 26 de junio, el Presidente HBOS dijo que "Hay un caso fuerte para creer que el Reino Unido es excepcionalmente bueno para lidiar con la delincuencia de cuello blanco".

El 29 de julio de 2008, sin embargo, se anunci?? que la Polic??a, actuando en la informaci??n suministrada por la FSA, hab??a arrestado a los trabajadores de UBS y JP Morgan Cazenove por presunto abuso de informaci??n privilegiada y que ??sta era la tercera caso en una semana. Un a??o despu??s de la crisis de las hipotecas subprime ha sido noticia a nivel mundial, la FSA impuso un r??cord de ?? 900.000 en un acuerdo marco internacional para la venta de hipotecas de alto riesgo

Supresi??n prevista de la Autoridad de Servicios Financieros

El 16 de junio de 2010, el Ministro de Hacienda, George Osborne, ha anunciado planes para abolir la FSA y separar sus responsabilidades entre una serie de nuevas agencias y el Banco de Inglaterra . La Protecci??n al Consumidor y Mercados se encargar??n de la vigilancia de la Ciudad y el sistema bancario. Un nuevo Autoridad de Regulaci??n Prudencial llevar?? a cabo la regulaci??n prudencial de las entidades financieras, incluidos los bancos, bancos de inversi??n, sociedades de construcci??n y compa????as de seguros. Todas las dem??s responsabilidades ser??n asumidas por el Banco de Inglaterra, que se establecer?? un Comit?? de Pol??tica Financiera. Se espera que la transici??n se complete en 2012 y actual director ejecutivo de la FSA Hector Sants continuar?? de esta funci??n y se encargar?? de supervisar el proceso.